ЧЕЗ Разпределение България АД (CEZD)

[k.o.]

Мажо надува балона. А ще може да го надува до началото на юли 2017 г.

Варианти много. А защо точно до юни 2017 - а?


Мнението ми не е препоръка за покупко - продажба на ценни книжа.

[Пишман Investor]

........Е явно хората в регулатора осъзнаха че това не може да продължава дълго....

Ммммммммммммммммммне - увеличението спрямо предишния регулаторен период е до 8%

Много пари винаги са излизали от компанията под форма на консултантски услуги, подизпълнители, посока чешка. Сега си мисля, че са по - малко....

Искаш да кажеш, че мажоритаря се е отказал доброволно от едни милиОнки доброволно, и е лъснала една злоупотреба .....
Лично мнение: Мажо надува балона. А ще може да го надува до началото на юли 2017 г.

[k.o.]

Задай си САМО ЕДИН въпрос - как при регулирани цени за мрежови услуги (без особена промяна в последния регулаторен период) и при съизмерими количества енергия, на които са начислени таксите за мрежови услуги се получава печлба 3х?

Много пари винаги са излизали от компанията под форма на консултантски услуги, подизпълнители, посока чешка. Сега си мисля, че са по - малко, а може и още по - малко да са. Тук за мажо и коректност спрямо миноритарите няма да пиша, те са един от много отрицателни примери на БФБ, но отчетите към момента са добри.


Мнението ми не е препоръка за покупко - продажба на ценни книжа.

[BSEtrader]

Задай си САМО ЕДИН въпрос - как при регулирани цени за мрежови услуги (без особена промяна в последния регулаторен период) и при съизмерими количества енергия, на които са начислени таксите за мрежови услуги се получава печлба 3х?

Имаше няколко aбсурдни години в които ДКЕВР, сега КЕВР определяхa тотално измислени цени на разпределителните дружества, заради които те съответно бяха принудени да си орежат тотално инвестиционните програми. Регулаторът не им признаваше частично амортизации, а ги държеше на нивата отпреди няколко години, не им признава всички лихвени разходи - ако теглят кредити, не им принзаваше и всички технологични разходи. Е явно хората в регулатора осъзнаха че това не може да продължава дълго, щото ще почне да чезне тока дали у вас, в болницата или на ББ ще му изгасне в кабинета. Електричество винаги ще има дали от АЕЦ, ВЕИ или от внос, ама ако мрежата не я подменяш резултата все ще е ясен.

[Пишман Investor]

Консолидираната печалба нараства почти 3х, а тепърва предстоят зимните отчети. Тази година е добре тук, при 1cz също.


Мнението ми не е препоръка за покупко - продажба на ценни книжа.

Задай си САМО ЕДИН въпрос - как при регулирани цени за мрежови услуги (без особена промяна в последния регулаторен период) и при съизмерими количества енергия, на които са начислени таксите за мрежови услуги се получава печлба 3х?

[k.o.]

Консолидираната печалба нараства почти 3х, а тепърва предстоят зимните отчети. Тази година е добре тук, при 1cz също.


Мнението ми не е препоръка за покупко - продажба на ценни книжа.

[pipbel]

Pipbel, ниските коефициенти не винаги са хубаво нещо. За справка seadrill. Човек трябва да има едно на ум за въглища и АЕЦ.

Нали....които сме допускали тази грешка и сме яли бой най добре си го знаем това.
Това и се опитах да им намекна на валю ценителите тук. Пазара не е толкова прост, дори и нашия недоразвит, щом нещо без да има технически причини упорито си се търгува на ниски мултипъли - в общия случай има защо.
Не че и обратното го няма - високи мултипъли - без особен резон.

[dddd]

Pipbel, ниските коефициенти не винаги са хубаво нещо. За справка seadrill. Човек трябва да има едно на ум за въглища и АЕЦ.

[pipbel]

На мен на бърз поглед ми звучи като да сравнявам БЕХ с Чез разпределение. Разберете че 3CZ нито притежава производители на електричество които да страдат от евтиния ток, нито има АЕЦи дето да страдат от проблеми със сигурността или бъдещето на ядрената енергетика, нито пък въглищни централи дето замърсяват, плащат квоти и не се знае кога ще ги затварят. Това е една много чиста компания като дейност дето държи едни мрежи, които трябва да работят добре без значение колко потребители има, от какви централи идва тока и колко струва той.

Ясно че не е чак толкова просто, но сравнително поне е

Прав си за това.
Тъкмо погледнах и еона - ми той на под 2 ебитда се търгува.

Както и да е. За потенциала на акцията и цената тук - съгласен.
А спрямо рисковете, главно регулаторните, как си сигурен че всичко е калкулирано в цената ?
Как да си сигурен ( и то Бг) че утре новото ( а и сегашното) правителство няма да реши на всички в сектора двойно да им резне маржините ?
И винаги ще го има тоя риск, така че очаквания за двуцифрени ре-та като норма тук са наивни за мен.

[BSEtrader]

На мен на бърз поглед ми звучи като да сравнявам БЕХ с Чез разпределение. Разберете че 3CZ нито притежава производители на електричество които да страдат от евтиния ток, нито има АЕЦи дето да страдат от проблеми със сигурността или бъдещето на ядрената енергетика, нито пък въглищни централи дето замърсяват, плащат квоти и не се знае кога ще ги затварят. Това е една много чиста компания като дейност дето държи едни мрежи, които трябва да работят добре без значение колко потребители има, от какви централи идва тока и колко струва той.

Ясно че не е чак толкова просто, но сравнително поне е

[inta53]

A на месечна...дъл не може ме разпори....
Както и да е , не ме интересува, нито съм го разглеждал отблизо, просто попаднах на него и го постнах тук.
Доколкото хвърлих 1 око 51% мажо е корейската държава.
Това хем добре, хем не.

Ами те и пари правят не само коли ...
Запази го и ще ти напомня да го люкнеш през март

[pipbel]

Пип, погледни го на седмична - това си прилича дъно !
Отделно от това , този спад се явява трети и обема се увеличава, като отговаря на този от началото на годината. Има резон да хванеш ножа 2/3 в твоя полза

A на месечна...дъл не може ме разпори....
Както и да е , не ме интересува, нито съм го разглеждал отблизо, просто попаднах на него и го постнах тук.
Доколкото хвърлих 1 око 51% мажо е корейската държава.
Това хем добре, хем не.

[inta53]

И декември му е от най ниските нива през годината !

[inta53]

Пип, погледни го на седмична - това си прилича дъно !
Отделно от това , този спад се явява трети и обема се увеличава, като отговаря на този от началото на годината. Има резон да хванеш ножа 2/3 в твоя полза

[BSEtrader]

За валю феновете тук.
Едно ЕМ пиърче което макар и растежно 6-та година вече на бичия маркет се търгува в диапазона от 1 до 3.5 ев/ебитда. И с дивидент.

http://finviz.com/quote.ashx?t=KEP&ty=c&ta=1&p=d&b=1

На пръв поглед това пада като камък бе (едва ли случайно), даунгрейдват го хората, ЕВ/ЕБИТДА е 3.8 като гледам, Чеза мисля че е към 2.50 някъде което ще рече че на 200 трябва да отиде за да докара рейшото на това чудо. А сега тепърва трябва да видя какво прави това, да няма някакви произвоства или е чисто като чеза само дистрибуция - разбирай нисък риск.

п.п. зачетох се, ама защо изобщо разглеждаш това нещо за пиър?