NYSE

[kubrat]

Мисълта на Анщайн е за първолаци .Има баби и дядовци дето разбират много повече от нас. В речника на първолаците не присъстват думи като волатилност например
Та да си говорим на първолашки език.
Понеже в момента си на вълна даймлер и бмв ще те питам да ми обясниш като на първолак:
Ако ти примерно виждаш над 50% шанс за повишаване цената на акциите им с 50%, защо просто не си вземеш колове срещу 10% от текущата им цена а останалите 90% да си държиш в кеш. Така ако се изпълни прогнозата ти ще реализираш 40% доходност вместо 50%, но ако се изпълни прогнозата на опонентите ти ще инкасираш само 10% загуба вместо да кажем 50%.

Защото ако цената тъпче на място е прецакан. За мен основното предимство на опциите е, че улесняват значително риск мениджмънта. Но имат и някои специфични особености, заради които при всяка корекция SVXY става любимата ми позиция.

[Alonso]

Ако нещо не може да се обясни така, че и баба ти да го разбере значи не го разбираш Мисля че бе на Айнщайн тази мисъл

Реално цената на опцията се определя основно от волатилност и време. Времето е ясно. Така когато човек е дълъг на опции той залага че волатилността ще расте. това си е чиста математика. Ако продава опции от друга страна залага че волатилността ще пада. Волатилността от друга страна е непрогнозируема. Или по-скоро промените във волатилността. Никакъв опит на пазара не може да те направи по-добър в това да прогнозираш това, защото както казах промените във волатилността идват от неща които не с в цената. Може и да са били вероятни но вероятни с някакъв процент на вероятност различен от 100% Т.е. може човек да вижда че се увеличава вероятността да има промяна във волатилността, но няма как да е сигурен. И ако при акциите в дългосрочен период несигурността и в двете посоки се уравновесява, то при опциите просто няма дългосрочен период. А за по-дългосрочните опции човек си и плаща доста по-дебело.

Мисълта на Анщайн е за първолаци .Има баби и дядовци дето разбират много повече от нас. В речника на първолаците не присъстват думи като волатилност например
Та да си говорим на първолашки език.
Понеже в момента си на вълна даймлер и бмв ще те питам да ми обясниш като на първолак:
Ако ти примерно виждаш над 50% шанс за повишаване цената на акциите им с 50%, защо просто не си вземеш колове срещу 10% от текущата им цена а останалите 90% да си държиш в кеш. Така ако се изпълни прогнозата ти ще реализираш 40% доходност вместо 50%, но ако се изпълни прогнозата на опонентите ти ще инкасираш само 10% загуба вместо да кажем 50%.

[ravnovesie]

Have you ever traded options

Да, и в момента имам десетина отворени позиции за към 1% от активите. Но по никакъв начин не ми хрумва това да ми е основния начин на търгуване.

[niki5]

Ако нещо не може да се обясни така, че и баба ти да го разбере значи не го разбираш Мисля че бе на Айнщайн тази мисъл

Have you ever traded options

[ravnovesie]

You keep it very simple. Remember: what is my Time frame, what do i want to do ( there 50 different products wirh different features: e.g revers convertibles, equity bonds etc.)

Ако нещо не може да се обясни така, че и баба ти да го разбере значи не го разбираш Мисля че бе на Айнщайн тази мисъл

[niki5]

Реално цената на опцията се определя основно от волатилност и време. Времето е ясно. Така когато човек е дълъг на опции той залага че волатилността ще расте. това си е чиста математика. Ако продава опции от друга страна залага че волатилността ще пада. Волатилността от друга страна е непрогнозируема. Или по-скоро промените във волатилността. Никакъв опит на пазара не може да те направи по-добър в това да прогнозираш това, защото както казах промените във волатилността идват от неща които не с в цената. Може и да са били вероятни но вероятни с някакъв процент на вероятност различен от 100% Т.е. може човек да вижда че се увеличава вероятността да има промяна във волатилността, но няма как да е сигурен. И ако при акциите в дългосрочен период несигурността и в двете посоки се уравновесява, то при опциите просто няма дългосрочен период. А за по-дългосрочните опции човек си и плаща доста по-дебело.

You keep it very simple. Remember: what is my Time frame, what do i want to do ( there 50 different products wirh different features: e.g revers convertibles, equity bonds etc.)

[ravnovesie]

Реално цената на опцията се определя основно от волатилност и време. Времето е ясно. Така когато човек е дълъг на опции той залага че волатилността ще расте. това си е чиста математика. Ако продава опции от друга страна залага че волатилността ще пада. Волатилността от друга страна е непрогнозируема. Или по-скоро промените във волатилността. Никакъв опит на пазара не може да те направи по-добър в това да прогнозираш това, защото както казах промените във волатилността идват от неща които не с в цената. Може и да са били вероятни но вероятни с някакъв процент на вероятност различен от 100% Т.е. може човек да вижда че се увеличава вероятността да има промяна във волатилността, но няма как да е сигурен. И ако при акциите в дългосрочен период несигурността и в двете посоки се уравновесява, то при опциите просто няма дългосрочен период. А за по-дългосрочните опции човек си и плаща доста по-дебело.

[ravnovesie]

не съм много съгласен с теб.. забелязъл съм, че трейдъри с многогодишен опит като навъртят 10-15 годинки бесен трейдинг минават основно на търговия с опции, която хич не е проста и иска познаване на нещата в дълбочина.

поздрави и успех

В момента аз давам научни доводи ти даваш доводи от рода на "една жена каза"

Ако намериш някъде грешка в това което съм написал ок. Ама тове че някой си е решил че е по-добре да губи по малко от опции след като е губил много от трейдинг ми изглежда несериозен довод

[bertram]

Ако човек го прави за хедж той се предпазва от случайни събития, но ако го прави за спекула си е едно към едно хазарт. Ако пазара претърпява бързи промени от ниска към висока волатилност и обратното ще печели, но ако пазара не е волатилен или има падаща волатилност ще губи. И колкото ще време човек да се занимава с това няма как да придобива опит, който да му дава предимство при преценката за бъдещата волатилност - отново защото това е плод на неочаквани неща.

не съм много съгласен с теб.. забелязъл съм, че трейдъри с многогодишен опит като навъртят 10-15 годинки бесен трейдинг минават основно на търговия с опции, която хич не е проста и иска познаване на нещата в дълбочина.

поздрави и успех

[michaelis12]

gledam open interest. ne znam kwa to4no pozicia imat.

то няма как да знаеш кой кви позиции има, то с тоя open interest може да са продали puts или купили еба ли го ......

[ravnovesie]

lol, no gambling, I call it event driven trading. even within a day or week is still fundamental based.

e.g. BABA is fucked, sell Yahoo short. BABA is happy, go Yahoo long


China is fucked sell Vale, Alcoa, Freeport, United Steel, Daimler etc. bla bla.

Short term is not a casino

Long-term: e.g.. VF Corp, Waste Management, Water shares

Заемането на позициите през опции е залог върху волатилността на дадения инструмент. Реално като заемаш дълги позиции все едно дали през пут или през кол опции ти залагаш че волатилността за даден срок ще се вдигне над тази която отчита пазара. Волатилността обаче е непредвидима, тъй като се повишава от неща които не са в цената. По този начин залозите върху волатилността реално залагат на събития от случаен характер.

Ако човек го прави за хедж той се предпазва от случайни събития, но ако го прави за спекула си е едно към едно хазарт. Ако пазара претърпява бързи промени от ниска към висока волатилност и обратното ще печели, но ако пазара не е волатилен или има падаща волатилност ще губи. И колкото ще време човек да се занимава с това няма как да придобива опит, който да му дава предимство при преценката за бъдещата волатилност - отново защото това е плод на неочаквани неща.

[niki5]

чек бе те не продават ли calls ? Covered Call

аз имам covered call сега ама тряяше да взема малко и sell puts
ако случайно падне цената прибираш си от застраховката от calla и с нея и купуваш нови ако те изпънят на put-a .......

gledam open interest. ne znam kwa to4no pozicia imat.

[michaelis12]

Btw if look at the big players, most have puts. Hope for hedge

чек бе те не продават ли calls ? Covered Call

аз имам covered call сега ама тряяше да взема малко и sell puts
ако случайно падне цената прибираш си от застраховката от calla и с нея и купуваш нови ако те изпънят на put-a .......

[niki5]

За да бъда коректен - онзи ден ники5 даде правилна формула за ценообразумането на стоманата.
Не е лош никът/човекът, но малко прекали с желанията си за провеждане на семинари под негово ръководство.....

I do that for 6 years as part of my job, so if you point me out more than 5 people in BG which know the market and are happy to share their knowledge for FREE, then I will give up

[niki5]

Имат путове защото си защитават дългите Ти купуваш путове защото играеш хазарт На мен защити не ми трябват да троша пари за тях. Волатилността на самите акции е доста далеч от това което би ми попречило да заспя

lol, no gambling, I call it event driven trading. even within a day or week is still fundamental based.

e.g. BABA is fucked, sell Yahoo short. BABA is happy, go Yahoo long


China is fucked sell Vale, Alcoa, Freeport, United Steel, Daimler etc. bla bla.

Short term is not a casino

Long-term: e.g.. VF Corp, Waste Management, Water shares