Златото - Балон или не (2) ?

[Kris_]

Значи, точно шашмата, която си мислех в началото - имат полза от дигане цената на златото като му преместят пода нагоре, а колко нагоре - не се знае …
Дотогава цената ще я натискат надолу, за да може да го изкупуват на евтиния. Така дълговете могат да бъдат рестартирани като използват златото за бухалка. Това не е стария златен стандарт, а натъкмяване според колкото им трябва за рестарт. Каква ли е цената, на която ще го оценят?
Какво ще правят с китайците? Подозирам, че Китай има в пъти повече злато отколкото е в отчетите.
Доколкото разбирам няма значение колко злато има в самата страна, а колко има осчетоводено като резерв в централната банка, освен ако банкерите не са решили да си сменят паспортите с китайски.

САЩ с развързването на долара от златото се отърват от отговорност, а и не е имало много избор, но пък така е имало опасност от конкуренция на долара в лицето на европейска валута подплатена със злато, защото в Европа е имало повече злато, затова бързо измислят как да наложат долара за световна валута, чрез петрола.
Много интересна е ситуацията половин век по-рано, защото пак европейското злато е причина за налагането на златно подплатена валута в САЩ и създаване на ФЕД.

[lost in fx]

Провокиран бях от колегата по темата вързано ли е златото с богатството на дадена страна и ровя в какво се случва сега и какво се е случило преди в детайли, а не просто отгоре-отгоре, и покрай това проучвам какви са легалните аспекти относно златото в различни държави.
Трябва да се включи и среброто в цялата игра, но може би ще пиша в подобаваща за него тема, защото има една забравена, малко известна, но доста съществена и интересна част за двата парични метала преди да се озовем в настоящата ситуация с финансовата система.
Съгласен съм, че златото се обира с хартийките, защото се вижда прогресивно увеличение от страна на банките след 1999-2000 год. когато е било дъното при цената на златото. Това, което не съм съгласен е корелацията с БВП за измерване на богатство, и че богатството отговаря на количеството злато, което се пада на глава от населението на дадена държава.
Както вече се разбра, ако има БВП, което корелира със златото, то това най-вероятно са държави в Европа, които са част от ЕС, при които това е изкуствено направено или е в процес на достигане на целта. Както обаче е изкуствено така може да отприщи вълна, която да се разрастне.
Освен това при въвеждане на някакъв вид златен стандарт или цена под, която не може да пада, Индия и Китай, както Германия и Швейцария, изведнъж поради голямото количество злато притежавано от населението заради традиции и история ще се окажат много заможни, защото във всички останали държави, особено в западната хемисфера на света практически хората не притежават злато. Притежанието на злато се изчерпва в най-добрия случай с брачни халки. Само търговци, златари и заложни къщи притежават количество, което им дава предимство.
Има навсякъде хора, които трупат, но са нищожна част от населението спрямо държавите в Азия. Това е основната причина заверата със златото да не ми се връзва.
Репо и пазарите за обмяна на чуждестранна валута са в долари, а не в злато, и чрез силата на долара като резервна валута ги държат с дъговете, а ако се съизмери в злато, така притежателите на най-много злато ще се окажат в печеливша позиция спрямо печатарите на долари.
Интересен факт, който намерих също е, че Китай е най-големия консуматор, най-големия миньор, купувач и неизносител на злато.
Русия се опитва, чрез влиянието си с БРИКС да замести долара със злато и това има потенциал да счупи асиметричността на фючърсите при долар и злато, а след Базел III изглежда, че спекулацията от страна на банките с хартиено злато и сребро ще намалява.
Русия ще да използва Стелар блокчейна, за да токенизират, т.е. осчетоводяват златото дигитално и да оценяват суровините в грамове злато, което автоматично означава, че среброто също ще трябва да се оценява в злато.
При едно евентуално закотвяне на цената на златото с минимален под и неограничен таван - това си е доста бичи обстоятелство.

Да БВП е калпав индикатор. Няма и достъчно исторически данни назад във времето за да се правят наистина задълбочени анализи по БВП. Той е измислен 18 век но реално почва да се прилага масово чак 1960г. От друга страна покупателната способност на златото може да бъде проследена назад хиляди години. Ясно се вижда че стойността е относително стабилна и се движи в сравнително тесни граници. И никога не е падала до нула.

Затова аз предлагам стойността на златото да се определя като се гледа текущата му покупателна способност спрямо историческата средна за последните 2000 години. За този период имаме данни какви са били цените и заплатите в различните империи. И особено от 1900г до днес има много подробни данни..

[Kris_]

Провокиран бях от колегата по темата вързано ли е златото с богатството на дадена страна и ровя в какво се случва сега и какво се е случило преди в детайли, а не просто отгоре-отгоре, и покрай това проучвам какви са легалните аспекти относно златото в различни държави.
Трябва да се включи и среброто в цялата игра, но може би ще пиша в подобаваща за него тема, защото има една забравена, малко известна, но доста съществена и интересна част за двата парични метала преди да се озовем в настоящата ситуация с финансовата система.
Съгласен съм, че златото се обира с хартийките, защото се вижда прогресивно увеличение от страна на банките след 1999-2000 год. когато е било дъното при цената на златото. Това, което не съм съгласен е корелацията с БВП за измерване на богатство, и че богатството отговаря на количеството злато, което се пада на глава от населението на дадена държава.
Както вече се разбра, ако има БВП, което корелира със златото, то това най-вероятно са държави в Европа, които са част от ЕС, при които това е изкуствено направено или е в процес на достигане на целта. Както обаче е изкуствено така може да отприщи вълна, която да се разрастне.
Освен това при въвеждане на някакъв вид златен стандарт или цена под, която не може да пада, Индия и Китай, както Германия и Швейцария, изведнъж поради голямото количество злато притежавано от населението заради традиции и история ще се окажат много заможни, защото във всички останали държави, особено в западната хемисфера на света практически хората не притежават злато. Притежанието на злато се изчерпва в най-добрия случай с брачни халки. Само търговци, златари и заложни къщи притежават количество, което им дава предимство.
Има навсякъде хора, които трупат, но са нищожна част от населението спрямо държавите в Азия. Това е основната причина заверата със златото да не ми се връзва.
Репо и пазарите за обмяна на чуждестранна валута са в долари, а не в злато, и чрез силата на долара като резервна валута ги държат с дъговете, а ако се съизмери в злато, така притежателите на най-много злато ще се окажат в печеливша позиция спрямо печатарите на долари.
Интересен факт, който намерих също е, че Китай е най-големия консуматор, най-големия миньор, купувач и неизносител на злато.
Русия се опитва, чрез влиянието си с БРИКС да замести долара със злато и това има потенциал да счупи асиметричността на фючърсите при долар и злато, а след Базел III изглежда, че спекулацията от страна на банките с хартиено злато и сребро ще намалява.
Русия ще да използва Стелар блокчейна, за да токенизират, т.е. осчетоводяват златото дигитално и да оценяват суровините в грамове злато, което автоматично означава, че среброто също ще трябва да се оценява в злато.
При едно евентуално закотвяне на цената на златото с минимален под и неограничен таван - това си е доста бичи обстоятелство.

[sssaaa]

Ако обърните внимание цената на жълтото често е подксачала, когато печатницата работи и съответно цената на жълтото пада, когато печатницата не работи централните банки увеличават лихвите, както е в момента. Интересното на сегашния цикъл е че ФЕД започна да вдига лихвите съществено през м. Май 2022г, като жълтото тогава е близко до сегашните нива.
Още по-интересно е какво ще се случи с цената на жълтото, когато след 12-18 месеца пуснат пак печатницата и лихвите тръгнат на долу.
Всъщност не знам дали ще е интересно, зависи от коя страна стои всеки.

[Kris_]

В тази статия се казва, че ЕЦБ може да реши да сложи минимална цена на златото, за да може сметките на банките да излизат, и изглежда има договорка в страните от ЕС да увеличават банковите си резерви така, че златните резерви на всяка ЦБ да отговаря на БВП на държавата, за да може да няма несъответствия и разминавания в цената.
Това закотвяне спрямо БВП е изкуствено, затова и не отговаря на действителното богатство на дадена страна, което означава, че съм търсил в грешна посока, защото пазарна или икономическа логика очевидно няма.
Самия показател БВП както вече съм писал преди е стъкмистика и измама подобна на измерването на официалната инфлация.

[bertram]

много логично обяснение пост фактум
дори прекалено логично.
само една забележка, цветния метал не предпазваше ли от инфлация?

Au

Current Price

1,739.62 €

20 Year Change

412.57% +1,400.23 €

20 Year high 1,870.23 €



20 Year low 298.63 €


ако очакваш да е лийено или 1:1 свъзано с инфлацията - еми ЦМ не са твоето.

[ratten]

вдигането на лихвите,
засилването на долара и
изненадващата ниска безработица (гарантираща високи заплати), която индиректно ще поддържа инфлацията и намалянето на лихвите ще се отдалечи лекинко.

много логично обяснение пост фактум
дори прекалено логично.
само една забележка, цветния метал не предпазваше ли от инфлация?

[The Money Master]

кой свали жълтия и белия метал?

Същия, който сега ще играе и на дълъг долар но преди това ще смени метода за изчисляване на CPI.

[Бедният брoкер]

кой свали жълтия и белия метал?

вдигането на лихвите,
засилването на долара и
изненадващата ниска безработица (гарантираща високи заплати), която индиректно ще поддържа инфлацията и намалянето на лихвите ще се отдалечи лекинко.

[ratten]

кой свали жълтия и белия метал?

[bertram]

германците след ваймара още им държи
и си имат традиция да кътат злато

[petrg5s]

И какво стана накрая,цената е там където беше последните 3 год.
Ами 50%++ БГ инфлация на "добрите" шарлатани от "Пълен Провал"?
А доходи носи ли през това време? НЕ .А разходи: НОСИ
Е ,за какво ми е тогава този "актив" ,а в действителност ПАСИВ
Пълен гредоред ,но полека лека ще го разбере и масовката.

[Майстора233]

Фиксацията върху ФЕД и неговата политика от тук на татък няма да свърши много работа от , относно бъдещета цена на златото .

[Kris_]

Той като виждаме, че краят на лихвените повишения наближава, то едва ли предстои някаква сериозна корекции на жълтото. Такава може да стане ако в ФЕД и ЕЦБ свият балансите си от по 9трл до около 4трл. Тогава видим жълто на цена 1200-1400$. Но едва ли има чак толкова пияни централни банкери, та да вземат толкова трезво решение.
Аз лично бих искал да се върне на тези нива, та да накуп повече, ама вече изгубих надежда. ЕЦБ ще свива баланса с 15млрд на месец или ще им трябват поне 25г с този темп, а това е абсурд. САЩ го свиват средно с 40 млад, което също е крайно несериозно.
някакво моментни контролирани сривове на жълтото от 10% се случват рядко, но не е невъзможно да падне до 1700$. Предивд обаче че ФЕД е на крачка преди финала бих казал, че златото е на стартовата линия и чака светофара (печатницата) да светне, та да литне и този път ми се струва че няма да е само с 40%.
Ако искаш да знаеш каква ще е посоката на жълтото, следи парите на централните банки. Успех!

Ще отива още надолу до може би около $1800 и ще се застопори там . Ще утихне, и след това, или ЦБ ще продължат да увеличават лихвените проценти, или ще ги оставят на едно равнище, което може да започне да изглежда като „добри икономически новини” и след това златото ще потъне надолу.
В някакъв момент ФЕД ще каже, че са си изпълнили задачата и няма да увеличават лихвите повече.
Дори може изеднъж да намалят лихвите, за да пришпорят икономиката, което ще намали сделките по облигациите.
Това ще е нарочно предварително действие преди икономиката „да се е възстановила”, която вече ще е още по-зле, защото щетата от увеличението и свиването на паричното предлагане ще е нанесена. Точно това е момента, в който ще стане обръщалка и златото ще излети до нови висоти, защото вече няма да има „усещане”, че трябва да има повече намеса от ЦБ и ще изглежда, че всичко се оправя, и тогава ще започне местене на активи.
Вероятно този сценарий ще е края на годината, а напролет, особено след сватбите на азиатците, в началото на лятото няма да е изненада златото да отиде надолу и да стигне до около 1600$.
Ако решат изведнъж да дигат още лихвите може да видим отново 1400$.

[Arana]

https://www.segabg.com/hot/category-...lato-bulgariya