ТБ Първа инвестиционна банка (FIB)

[andy2000]

Е, ти нали не смяташ, че от кредитите към свързани предприятия, 25% са добри, а 75% са лоши?

Чакай, чакай, май не си наясно какво се случва с кредитите към свързани лица в общия случай?

[Pivoley]

Няма всеки път. Просто тези 1 и нещо милиарда свързани като ги провизират и реално няма да и остане никакъв собствен капитал. А до момента никой не е отрекъл тази сериозна експозиция към свързани лица.

Въпросът е какво ще стане с цената на акцията, ако се окаже, че над 90% от кредитите към свързани предприятия са редовни. И към момента в цената са калкулирани около 450 млн.лв. обезценки. Като добавим и 290 млн.лв. реални обезценки от 2014г. това прави 740 млн.лв. Е, ти нали не смяташ, че от кредитите към свързани предприятия, 25% са добри, а 75% са лоши?

Отделно, погледни данните за нетния лихвен доход на банката. За 2013г. - 162 млн.лв., а за 2014г. - 276 млн.лв. Отделно, банката прави и по 100 млн.лв. приходи от такси и комисиони.

И изхождайки от тези данни, ROE от поне 8% е напълно реалистично. А това прави 60 млн.лв. нетна печалба.

[Eminem]

Освен това печалбите в сектора ще растат с двуцифрен темп, така че след няколко години картинката ще е още по хубава.

Тук съм съгласен, това е видно и от януарските данни, когато банковата система обяви най-добрият си резултат за последните 5-6 години (на месечна база).

[dddd]

Според мен Батя е умерен песимист по позицията. ПИБ и Софарма са единствените компании, които отговарят на критериите за син чип. Когато отмине психозата ще влезе във всички по-големи портфейли. Просто няма как да дойдеш на нашата борса и да не вземеш от четвъртата по големина банка. Отделно резултатите ще се подобрят драстично. Моите очаквания са за продължителен период на бърз ръст на икономиката. В тези условия е невъзможно да нямаме голямо подобрение на банковите отчети. Това вече се случва. Печалбата преди обезценки на ПИБ и сектора расте непрекъснато. При сектора обезценките се върнаха до обичайните им нива от преди кризата. Спокойно можем да обявим, че проблемите са зад гърба на сектора. Въпроса е какво остава да се обезценява тук. Според мен процеса е към края си или е приключил. Само миналата година бяха нетно 291 милиона лева обезценки. С което достигнахме средните нива за сектора. Грубите ми сметки сочат печалба преди обезценки от 200-220 милиона за тази година. Дали старите проблеми вече са изписани е трудно да се каже. Ще го видим в следващите отчети, но според мен са към края си. Важното е, че през предният възходящ цикъл 2001-2008 обезценките бяха 1/4 от брутната печалба. Тоест това би направило някъде около 150 милиона годишна печалба. Освен това печалбите в сектора ще растат с двуцифрен темп, така че след няколко години картинката ще е още по хубава.
Предполагам акцията ще стои в страни от вниманието докато не покажат първият отчет без обезценки.
Естествено това са моите очаквания и те може да не се сбъднат. Не препоръчвам нищо на никой.

[andy2000]

Банката изписа близо 300 млн. лв. провизии за 2014-та и въпреки това изкара 30 млн. лв. печалба. Да, към 160 млн. са еднократен положителен ефект от продадените гори на Южен поток транспорт, но другото си е от основна дейност. След това ударно изчистване на баланса от лоши кредити, вероятно провизиите ще спаднат рязко в следващите отчети. Отваря се вероятност ПИБ да вади по 100-150 млн. лв. чиста годишна печалба. От тук нататък сметката може всеки сам да си я прави

Дано да се случи това. Аз съм на мнение, че БГ банки трябва да има и да с топ 4, обаче защо реши, че тези провизии ще намаляват? Откъде знаеш кои кредити са влезли в тези 300 милиона? Петролски има ли?Има доста интересни моменти около провизирането, ама не ми се пише, че пак ще ме забършат.Успех с акцията.
Това за IFC за мен е поредния пиар, също като рекламите, които не спират да ни заливат от ТВ.

[fant0mas]

Ооо братчед Фанто ти изпълзя - вече и прага на появявяне ти го разбрах
9 негативни мнения и ти цъФФФна

Купи още после ще имаш артия за WC

Ами какво да ти кажа, гледам активност в темата отварям и твоят скромен ник се мъдри на среща ми и пак хейти. Не знам кой тук се оказва на хонорар активен ... Не разбирам обаче едно, като не те кефи акцията какво правиш в тази тема? Аз имам акции тук и си следя и дискутирам. Теб всеки път като те засека само хейтиш с кофата.

[Батя]

Не отчиташ един много сериозен момент - репутационния риск ... или го отчиташ?
Интересно ми е да постнеш сметките, ако не е проблем, разбира се.

Не може и бляскава репутация и тънка цена на борсата
Ще се оправи репутацията.. постепенно.. а цената на акцията може би по-бързо
Ето новина в тази посока от скоро:
Fibank и IFC работят заедно за развитие на доброто корпоративно управление
Проектът цели определяне на стандарти за корпоративно управление в съответствие с последните световни тенденции

Въобще плана за преструктуриране във връзка с държавната помощ ще донесе доста ползи за нас, миноритарните акционери. Полезно е да се прочете.

Относно сметките ми.
Нищо сложно и свръх-анализаторско Банката изписа близо 300 млн. лв. провизии за 2014-та и въпреки това изкара 30 млн. лв. печалба. Да, към 160 млн. са еднократен положителен ефект от продадените гори на Южен поток транспорт, но другото си е от основна дейност. След това ударно изчистване на баланса от лоши кредити, вероятно провизиите ще спаднат рязко в следващите отчети. Отваря се вероятност ПИБ да вади по 100-150 млн. лв. чиста годишна печалба. От тук нататък сметката може всеки сам да си я прави

[fantasy_gt]

Не отчиташ един много сериозен момент - репутационния риск ... или го отчиташ?
Интересно ми е да постнеш сметките, ако не е проблем, разбира се.

Рупатцията на банката сред инвеститори спекуланти не е пострадала - и преди лятото, и сега, феновете и критицити са в непроменен състав.
Различното е, че сега и двете групи могат да купуват по-ниско.

[andy2000]

Първо - термина ми е по-дългичък - 2 г. примерно
и Второ - амбициите ми за доходност доста по-големи

Оценката ми е че потенциала за поскъпване на ПИБ е 3-4 пъти по-висок от този на Атера. Разбира се и риска е по-голям.. въпрос на лична преценка и толерантност към риск

Не отчиташ един много сериозен момент - репутационния риск ... или го отчиташ?
Интересно ми е да постнеш сметките, ако не е проблем, разбира се.

[Батя]

Запиши си- Можех и Атера !!! поне са равни по цена
п.п. а и отговора е с къс термин - до 14 дни след ОСА на Атерата

Първо - термина ми е по-дългичък - 2 г. примерно
и Второ - амбициите ми за доходност доста по-големи

Оценката ми е че потенциала за поскъпване на ПИБ е 3-4 пъти по-висок от този на Атера. Разбира се и риска е по-голям.. въпрос на лична преценка и толерантност към риск

[Батя]

Супер е Особено когато нямам акции в нея

Споко, някой трябва да купува по пътя към 10 лв.

[Mito Karamitov]

Айде пак спекулации. Аз също се възползвах от момента и допълних от акциите си тук. Вие си въртете световната конспирация и си вярвайте.

Ооо братчед Фанто ти изпълзя - вече и прага на появявяне ти го разбрах
9 негативни мнения и ти цъФФФна

Купи още после ще имаш артия за WC

[fant0mas]

Айде пак спекулации. Аз също се възползвах от момента и допълних от акциите си тук. Вие си въртете световната конспирация и си вярвайте.

[Mito Karamitov]

[След допълнителни 3 месеца ЕЦБ дава предварителна оценка за банковата система на страната и при изпълнение на условията се приема решение за тясно сътрудничество с БНБ

И каква ще е оценката според теб
Ти за какво мислиш че се бавят - нале ще им лъснат задниците
Онези да не са балами втора Гърция да си набутат

[andy2000]

Перспективи по тази линия?

Не се надявай
Виж ги, че правят "първи стъпки" цяла една година. Няма политическа воля да влезем в този механизъм. И да влезем този механизъм ще обхване само банките от първа група.. абе....