NYSE

[Money]

Намалява печалбата и то доста сериозно я намалява.

Така ако някой е казал купувам AR на $9 и после месеци наред ти казва, че буха всичките си свободни пари в AR... смятай колко пари е направил от AR. Не чак толкова, колкото изглежда на пръв поглед. Като ти каже, че бил на +80% разбирай 80% върху първоналното плахо влизане. Всичко ще е бухано след това намалява значително възвръщаемостта на портфейла като цяло.

A growing literature suggests that, even in the absence of any ability to predict returns, holding options on the benchmarks or trading frequently can generate positive alpha.
https://www0.gsb.columbia.edu/facult...ximization.pdf

Да трейдваш на малки стъпки симулира опции. Причини да симулираш могат да бъдат - не те урежда премията (IV), или размера на контракта (100 акции).
Голямата причина обаче е - не знаеш накъде ще ходи акцията, затова предпазливо влизаш и излизаш на порции.
Тази предпазливост обаче ти намалява печалбата - едно е да гониш акцията, или да усредняваш друго е да влезеш в пълнен размер в началото.

Да, това е моят подход. Избягвам да стрелям на халост. Но и не казвам, че е лесно.

При теб виждам, че си убеден, уверен, влизаш рязко и рядко. Но други не са така, и двата типа инвеститори правят правилното за своята ситуация.

[jori]

Трудно ми е да кажа какво се случва в главите на някои хора, по-специално тези със силно иррационална насоченост. Терията ми е, че се кефят да правят много транзакции, от които като цяло не се правят много пари, но малкото неща които са нацелили ги кефят адски много. Може би в тяхната паралелна вселена си представят, как са направили само успешните транзакции. Според мене затова и мразят въпроса за тотала.

А сметката е елементарна. Премерно ако някой има две позиции с равни тегла и твърди, че е направил +350%, а знаеш, че едната позиция е приблизително на нулата или малко над, излиза, че с другата трябва да е направил +700%. А в същото време знаеш, че нито един тикър от стотиците споменати не са направили такова движение... и изобщо за какво говорим

Инак, за мене петро и газовия сектор са интересни, като тема за дискусия (разбира се не и като активи, в които да се инвестира). Но до сега не съм видял ни един пост, който да каже нещо интересно по темата от спеца в тази област.

A growing literature suggests that, even in the absence of any ability to predict returns, holding options on the benchmarks or trading frequently can generate positive alpha.
https://www0.gsb.columbia.edu/facult...ximization.pdf

Да трейдваш на малки стъпки симулира опции. Причини да симулираш могат да бъдат - не те урежда премията (IV), или размера на контракта (100 акции).
Голямата причина обаче е - не знаеш накъде ще ходи акцията, затова предпазливо влизаш и излизаш на порции.
Тази предпазливост обаче ти намалява печалбата - едно е да гониш акцията, или да усредняваш друго е да влезеш в пълнен размер в началото.
При теб виждам, че си убеден, уверен, влизаш рязко и рядко. Но други не са така, и двата типа инвеститори правят правилното за своята ситуация.

[Money]

Трудно ми е да кажа какво се случва в главите на някои хора, по-специално тези със силно иррационална насоченост. Терията ми е, че се кефят да правят много транзакции, от които като цяло не се правят много пари, но малкото неща които са нацелили ги кефят адски много. Може би в тяхната паралелна вселена си представят, как са направили само успешните транзакции. Според мене затова и мразят въпроса за тотала.

А сметката е елементарна. Премерно ако някой има две позиции с равни тегла и твърди, че е направил +350%, а знаеш, че едната позиция е приблизително на нулата или малко над, излиза, че с другата трябва да е направил +700%. А в същото време знаеш, че нито един тикър от стотиците споменати не са направили такова движение... и изобщо за какво говорим

Инак, за мене петро и газовия сектор са интересни, като тема за дискусия (разбира се не и като активи, в които да се инвестира). Но до сега не съм видял ни един пост, който да каже нещо интересно по темата от спеца в тази област.

[jori]

Жори, ако това е ироничен коментар - напълно разбирам.

Ако сериозно го казваш, защо ти не се цаниш като опитно зайче. Зайко като каже да се взима нещо, взимаш и ти, като каже да се продава, продаваш и ти. И да видим до къде ще стигнеш.

И после кажи какъв е тоталът ти. Защото знам, че за тебе е важно дали правиш пари като цяло, а не да направиш 300 сделки и от тях да имаш няколко доста добри, но без тотал печалба...

Ако е излъгал за печалбата, е ироничен коментара.
Аз не съм против многото сделки - тази година започнах да влизам по-смело в сини чипове, растежни тех гонейки индекса, но паралелно с това купувам малки количества от разнообразни компании.
По принцип обичам широка диверсификация защото не съм добър стокпикър, но това ъндърпърформва.
Когато сините чипове си стигнат анализаторския price target мисля да ги превръщам в SPY.
В същото време съм затлачен с губещи позиции, за които тепърва търся rule based подход да ги разкарам в подходящи моменти, всеки тикър за себе си, или пък заедно ако общата им графика показва локално плато. Портфолиото на губещите не очаквам някога да се възстанови, но все пак прави в някакви моменти локални връхчета - нещо подобно на банките като продават лоши дългове на колекторите.
Т.е. ако не намеря правило за индивидуално ликвидиране на губещи, мога да ги продам по технически сигнал заедно като портфолио.
Не знам как да излизам от губеща позиция, все едно съм първия човек, откривам колелото.
То ако човек знае кога да излиза от позиция му е готова и цялостната стратегия - купува всичко наред и излиза от което трябва.

[terziеv]

още бих купила сега на промоция ама нема кеш. Заради дивидента си струва да се държи

Сметни колко години дивидент ще си напред, ако купиш на 40 и продадеш на 70. За разлика от Ткилата съм голям фен на пропан-бутана, но всякакви лодки не са за безметежно стискане. Много като тебе сега реват от HMLP педерастията. А в общия случай данък пак си дължиш, доход си е.

... което не значи, че HMLP сега не е крайно интересна игра. Стига човек да знае, че може до фалит да отиде.

===

Хммм... NRZ Sep17'21 11 CALL EXPIRED / при цена 11,08 Нямам идея как стана, но нямам против да лапам голямото дивидент.

[IvelinaJensen]

В интерес на истината тука има още бая леб, дори може да удвои. Но просто не мога да се счупя да пазарувам крони, а на заем ме е страх. Бих сложил обаче твърда продажна цена oк. 65-70 на по-голяма част от позицията.

още бих купила сега на промоция ама нема кеш. Заради дивидента си струва да се държи

[terziеv]

С nrz минах между капките; запазих си картоните за два цента - закова на 10,98. Явно ще се лапа гранде дивидент.

Е да, ама не. Час след затваряне е литнало. Не знам защо си мислех, че опциите се оправят до половин час след края на борсовия ден. То било 90 минути. Здраве да е, на печалба съм от колеца.

Получих дивидент от BW LPG и не пише да са ми удържали данък при източника. На всички останали дивиденти ми удържат. Терзо излезе прав.

В интерес на истината тука има още бая леб, дори може да удвои. Но просто не мога да се счупя да пазарувам крони, а на заем ме е страх. Бих сложил обаче твърда продажна цена oк. 65-70 на по-голяма част от позицията.

[Money]

Жори, ако това е ироничен коментар - напълно разбирам.

Ако сериозно го казваш, защо ти не се цаниш като опитно зайче. Зайко като каже да се взима нещо, взимаш и ти, като каже да се продава, продаваш и ти. И да видим до къде ще стигнеш.

И после кажи какъв е тоталът ти. Защото знам, че за тебе е важно дали правиш пари като цяло, а не да направиш 300 сделки и от тях да имаш няколко доста добри, но без тотал печалба...

Ами супер. Виждам че си напред с материала, имаш подробен анализ, голяма печалба. Честито!
При такива печалби е време за една консултация със счетоводител - според мен данък печалба няма нужда да се плаща за сделки на регулирани пазари в EC и САЩ.
Дори да се плаща данък, не мисля че 10% данък са много - приеми го като благодарност към системата, която ти е позволила да правиш такива печалби.
Ако благодарност ти е чуждо да изпитваш, представи си че системата е корумпиран политик - ти му буташ 10%, той ти урежда сделка за нето 90%.
Стига прецаквал системата - вече ти си системата.
Ама пак си прав де - като правиш такива печалби, дори не е проблем да използваш каквито etf ти паднат.

[jori]

Явно пиша с тежък шведски акцент и затова не ми се разбира.
В1. Газът е нагоре. За години напред.
О1. Държим газови, тръби, lng лодки
В2. Няма как да не се получи някакво връщане обаче. Най-малкото в САЩ има производство. В Европа да му мислим.
О2. Опитваме да изкараме бързи пари като скъсим суровината. Внимателно, с твърди стопове. Ако някой техник обади как му се вижда работа. На ibkr мейловете го дават мечо.
В3. Защо не продаваме компаниите, като знаем, че суровината си надскочи моментните възможности. (Лято сме още!)
О3.1. Дълго време повечето компании изоставаха от суровината, сега пък няма да слязат толкова с нея. Машина за пари са.
О3.2. Защото сме на 80%, 120%, 350% печалба и не ни е зор да плащаме данъци за тоя що духа. Някъде получаваме и дивиденти.
Това е планът и съответната обосновка. Данъците, които трябва да платя, ако продам сега, са бая над потенциалната загуба при един стоп на разстояние 20%

Ами супер. Виждам че си напред с материала, имаш подробен анализ, голяма печалба. Честито!
При такива печалби е време за една консултация със счетоводител - според мен данък печалба няма нужда да се плаща за сделки на регулирани пазари в EC и САЩ.
Дори да се плаща данък, не мисля че 10% данък са много - приеми го като благодарност към системата, която ти е позволила да правиш такива печалби.
Ако благодарност ти е чуждо да изпитваш, представи си че системата е корумпиран политик - ти му буташ 10%, той ти урежда сделка за нето 90%.
Стига прецаквал системата - вече ти си системата.
Ама пак си прав де - като правиш такива печалби, дори не е проблем да използваш каквито etf ти паднат.

[IvelinaJensen]

Получих дивидент от BW LPG и не пише да са ми удържали данък при източника. На всички останали дивиденти ми удържат. Терзо излезе прав.

[terziеv]

Явно пиша с тежък шведски акцент и затова не ми се разбира.

В1. Газът е нагоре. За години напред.

О1. Държим газови, тръби, lng лодки

В2. Няма как да не се получи някакво връщане обаче. Най-малкото в САЩ има производство. В Европа да му мислим.

О2. Опитваме да изкараме бързи пари като скъсим суровината. Внимателно, с твърди стопове. Ако някой техник обади как му се вижда работа. На ibkr мейловете го дават мечо.

В3. Защо не продаваме компаниите, като знаем, че суровината си надскочи моментните възможности. (Лято сме още!)

О3.1. Дълго време повечето компании изоставаха от суровината, сега пък няма да слязат толкова с нея. Машина за пари са.

О3.2. Защото сме на 80%, 120%, 350% печалба и не ни е зор да плащаме данъци за тоя що духа. Някъде получаваме и дивиденти.

Това е планът и съответната обосновка. Данъците, които трябва да платя, ако продам сега, са бая над потенциалната загуба при един стоп на разстояние 20%

[jori]

Ееее, опитай се поне малко, де.

Аз в момента бих играл даже kold... с внимателно поставени стопове. Това не значи, че ще разпродавам. Напротив, дебна EQT най-вече. За всяко нещо си има време и цена. Да ги уцелиш е влажното.

Ама недей да смесваш бичи и мечи etf. Така не можеш да се ориентираш каква ти е общата експозиция.
Мечи etf купувай чак когато си продал всички бичи.
Като ти се купува мечи etf, погледни си бичите позиции и се запитай - искам ли в този момент да ги затворя. Ако да - ги затваряш.
Щото като търгуваш и бичи и мечи - може да си на загуба и от двете.

[terziеv]

Ееее, опитай се поне малко, де.

Аз в момента бих играл даже kold... с внимателно поставени стопове. Това не значи, че ще разпродавам. Напротив, дебна EQT най-вече. За всяко нещо си има време и цена. Да ги уцелиш е влажното.

[jori]

Не е идеално, ама това измислих като най-евтин вариант. Ако имаш друга идея, слушам.

В случая не е точно на ръчна, защото застраховката не е баш симетрична по цена. По-скоро прилича на спускане по наклон на втора.

Ами пускай се на втора - букнал си достатъчно газ да си караш така. Ако искаш и гърнето си свали да те заглеждат мацките. Ще получаваш maximum bang for your buck.

[terziеv]

Хеджирането когато е с различни тикъри би трябвало да работи така - и двата тикера в по-дългосрочен период трябва да имат положителен дрифт, да трендят нагоре.
Но ако единия тикър индиректно шорти другия е все едно да караш кола на ръчна спирачка - няма как шорта и лонга на един тикър да трендят нагоре - само плащаш някакви индиректни комисионни.

Не е идеално, ама това измислих като най-евтин вариант. Ако имаш друга идея, слушам.

В случая не е точно на ръчна, защото застраховката не е баш симетрична по цена. По-скоро прилича на спускане по наклон на втора.