Монбат (5MB / MONBAT) Архив 1

[Мариян Йорданов]

Здравейте, направих две таблички, които визуализират данните от последните 4 месеца

http://www.investor.bg/?id=54047

[vesterland]

Дружеството е реализирало през юли 2007 год. приходи в размер на 10 423 хил. лева, което представлява ръст от 67.39% в сравнение с месец юли на 2006 год. През първите седем месеца на 2007 год. Монбат АД-София е реализирало приходи в размер на 61 413 хил. лева, което представлява ръст от 42.36% в сравнение със същия период на 2006 год.
Реализираната през месец юли 2007 год. печалба е в размер на 1 298 хил. лева, което представлява ръст на печалбата от 47% в сравнение с месец юли на 2006 год. Обобщените данни за първите седем месеца на 2007 год. показват, че Монбат АД-София е реализирало печалба в размер на 8 124 хил. лева, което представлява ръст на печалбата от 82.77% в сравнение със същия период на 2006 год.
Обявените прогнозни резултати за 2007 г. остават без промяна.

[заядливецът]

ако имах още кеш щях да изпапкам пакетчето на 18,35 преди да се е усетило кобосчето да бяга
а докато организирам репо за целта сигурно вече някой ще ме е изпреварил

[Борис]

нищо не казвате, всички ли сте се наредили да дебнете за покупка
еее, малко закъсняхте, в петък чужденчетата бяха обявили промоция, който сварил той натоварил
Днес пак сме на 18 лв. и пътя до 20 е открит
Качествената акция си е качествена, корекциите тук са златен шанс за многобройните кандидат купувачи

[Борис]

Забелязвате ли че при тази акция интереса от покупки е ОГРОМЕН
Мърдането на цената с 20-30 ст. надолу в петък, подейства на купувачите като стръв на гладни акули

[Батя]

Орка, точно това търсех да провокирам като отговор от някой. За това ти благодаря - тук само се говори за потегляне, летене, ракети, а реален анализ никъде няма.... Според това трябва да има тук в тия форуми.

Хитра провокация
Моето мнение е доста близко до това на орка с едно уточнение че 32 млн. прогнозна печалба беше напревена в началото на т.г. при цена на оловото от 1600 долара., сега цената му е почти двойна, съответно ефекта от новите рециклиращи заводи ще е много по-голям и очаквам на 15 ноември менидмънта да ни зарадва с по-оптимистични прогнози.
Това от една страна, от друга съм съгласен с пещерняка, че в края на 2009-та Монбат ще е порастнал значително и потенциала за по-нататъшно разрастване ще е доста по-скромен. Ето защо мисля че тогава 18-20 Р/Е ще е реалистично. И така от една страна очаквам по-високо EPS от орка и Р/Е като пещерняка и така стигам до таргет между 40 и 50 лв. за след 2 г. и малко
По-точни прогнози след 15 ноември
Успешна нова седмица!

[Куроператор]

По отношение на разумния коефициент П/Е, ако приемем че той е ключовия - аз лично смятам че петата позиция и по-малкия потенциал до голяма степен се анихилират т.е. големината на компанията намалява риска й печалбата на единица риск се запазва висока. С други думи и за по-лесно може да си запазиш високото П/Е ако не ти се смята риск, че дори и коефициента на Батя може да се окаже нисък...

т.е. ако отговарям на blah blah за края на 2009 бих заложил на цена от около 40-42 лева, а за 2008 около 30 лева или капиталова печалба от 76% за следващата година и 5 месеца и още 36% за 2008-2009 - общо 147% ръст за следващите 30 месеца

Niama industrialna firma, pri koiato P/E da e kluchovia koeficient - prekaleno lesno manipuliruem e. Za da stignesh do "Earnings" (E-to v P/E) mojesh da si pravish vsiakakvi schetovodni stukmistiki (amortizacii po razlichni metodi, razlichen nachin na tretirane na zagubi ot predishni periodi pri plashtaneto na danaci, razni "one off" raboti), s koeto da si dokarash chistata pechalba do kadeto si iskash.
Zatova, po-dobre e takiva firmi da se sravniavat na nivo EV/EBITDA i po-malko na EV/Revenues.

[Cave Man]

Орка, точно това търсех да провокирам като отговор от някой. За това ти благодаря - тук само се говори за потегляне, летене, ракети, а реален анализ никъде няма.... Според това трябва да има тук в тия форуми.

[орка]

....Ритейл цените на батериите на Монбат са м/у 90 лв (за най-ниския клас) до 150 лв. за най-големите. Да кажем, че Монбат пласира продукцияата си на средна цена от 75-80 лв. (и приемем за опростение че няма инфлация в тази цена, както и в разходите). При 100% планиран капацитет от 2.55 милиона батерии - максимум приход от продажби м/у 200-210 милиона лв. При нетен марж от 15% (след данъци), това прави около 30-32 милиона лв. печалба. Значи е разумно да се очаква, че за 2009 година пречалбата ще е м/у 1.50 и 1.60 лв. на акция.....

стана ми интересно дали обратната ти логика ще доведе до същия резултат.... значи още предположението ти за ритейл цената е погрешно ако се отнася за 2006 година (за кой друг период може да е?) - цената е 65.49. След това разходите на единица са 56.78 което значи че брутната рентабилност на продажбите им е 15.34%.
В тези разходи за продажбите може да приемем че разходите за олово са 55% съгласно деклрарираното в инвестиционната програма за 2007 и от тях 40% са собствено производство. Т.е. ако през 2009 91% е собствено производство и при равни други условия само от рециклираното олово себестойността на оловото в една батерия ще падне със 17.38% до 25.80 и себестройност от 51.35. Т.е. брутната рентабилност на продажбите се увеличава до 27.54% вследствие работата на рециклиращите заводи в Сърбия, Румъния и Монтана. Важно е да подчертая че това е само от намаляване разходите за олово без да съм отчел намаляване на разходите за полипропилен!

При прогноза за продажби за 87 739 000 евро през 2009 на 2.55 млн батерии брутната печалба се увеличава до 47 259 347 млн лева или 2.42 лева на акция.

Собствената им прогноза за 2009 е за 46 533 107 лева ( т.е. моите сметки показват 726 000 повече) и 32 611 509 чиста печалба или 1.67 лева на акция!

Все още продажбите на Старт не са включени в прогнозните резултати и 15 ноември ще ни даде повече информация за това колко още може да очакваме на акция от там....

....И големия въпрос остава, какъв трябва да е реалния П/Е коефициент за 2009 г. - имайте предвид, че тогава Монбат ще е комапния с 5-та позиция (дано!!) в Европа по продажби и следователно помалък потенциал за бъдещ растеж....

По отношение на разумния коефициент П/Е, ако приемем че той е ключовия - аз лично смятам че петата позиция и по-малкия потенциал до голяма степен се анихилират т.е. големината на компанията намалява риска й печалбата на единица риск се запазва висока. С други думи и за по-лесно може да си запазиш високото П/Е ако не ти се смята риск, че дори и коефициента на Батя може да се окаже нисък...

т.е. ако отговарям на blah blah за края на 2009 бих заложил на цена от около 40-42 лева, а за 2008 около 30 лева или капиталова печалба от 76% за следващата година и 5 месеца и още 36% за 2008-2009 - общо 147% ръст за следващите 30 месеца

[XY]

Ехееее
Какво сте се размечтали толкова?

[atanas76]

Re: £££$$$

2014 - 11,466лв.
:-)

Ако това стане ще се пенсионирам преждевременно и то като милионер.
Пък и много ще бъдем милионерите по тази позиция. Дай боже.

[blah blah]

А дано. Да сме живи и здрави само, ще видим и ще се порадваме. А ако през 2014 цената наистина е такава предлагам всеки от нас да продаде по една акция и да ходим на Хаваите за 10-тина дена да попразнуваме.

[Jekata]

2014 - 11,466лв.
:-)

Амин

Na BFB cenite taka vurviat.

Никой,притежаващ акции на дружества с такова развитие на цената няма да се противи мисля.За някои дори ще е много това време

[Куроператор]

2014 - 11,466лв.
:-)

Амин

Na BFB cenite taka vurviat.

[Jekata]

2014 - 11,466лв.
:-)

Амин